[必見]投資をする上で知っておきたい投資用語8選！

日本高配当株は、ある程度タイミング投資になるから注目すべき用語をまとめたよ！ぜひこの記事を読んで、配当による不労所得を得る勉強をしよう！

インカムゲインとキャピタルゲイン

ここで日本高配当株を勉強していく上で必ず目にするのがインカムゲインとキャピタルゲインという言葉です。まずは基本の用語を説明します。

インカムゲイン

インカムゲインとは資産を保有し続けることで継続的に受け取れる収入のことを言います。株でいう配当金のことを指し、不労所得の一部となります。1000円投資して配当金として100円もらったとすると、このもらった100円がインカムゲインになります。

キャピタルゲイン

キャピタルゲインとは株式などの資産を売却することで得られる利益（売却差益）のことを指します。1000円で買った株を1100円で売ったとすると、利益の100円がキャピタルゲインになります。

PER (株価収益率)とPBR (株価純資産倍率)とROE (自己資本利益率)

PER  (株価収益率)	株価が1株あたりの純利益（EPS）の何倍になっているかを示す指標
PBR (株価純資産倍率)	株価が1株あたり純資産(BPS）の何倍まで買われているかを見る指標

PER (株価収益率)

PER (株価収益率)は企業の利益が評価の基準になっており一般的に１５倍が基準値になります。この数値を見ると、「１５倍以下だと割安、１５倍以上だと割高」とわかります。長期的な株価の評価に有効と言われています。ただし１５倍はあくまで基準であるので、より詳しく調べたい人は同じセクターで比べて割安か割高かを確認しましょう。

PBR (株価純資産倍率)

PBR (株価純資産倍率)は企業の資産価値が評価の基準になっており一般的に１倍が基準値と言われています。この数値を見ると「1倍以下だと割安、1倍以上だと割高」とわかります。短期的な株価の評価に有効と言われています。

PER (株価収益率)とPBR (株価純資産倍率)の使い方

わかりやすく説明すると、どちらも数値が低い場合は買い時、数値が高い場合は買い時ではないということになります。ただここで大事になってくるのは、同じ業種で現在の数値が割高か割安かを判断することです。１倍や１５倍というのは基準値に過ぎないので盲信せずに色々な株のPER (株価収益率)、PBR (株価純資産倍率)を見ていきましょう。株価は適正な基準に戻ると言われておりますが、不正などで信用が下がった場合は株価が戻らないこともあるので、経済ニュースなども確認していきましょう。

ROE (自己資本利益率)

株主が出資したお金を元手に、企業がどれだけの利益を上げたのかを数値化したもので「企業がどれぐらい効率良くお金を稼いでいるか」を示す財務指標のことを言います。基本的に、ROE(自己資本利益率)が高いほど資本をうまく使って効率良く稼いでいる会社です。反対にROE(自己資本利益率)が低いほど経営効率の悪い会社だとわかります。

配当性向

配当性向とは、企業が税引後の利益である当期純利益から何%を配当金として株主に還元しているのかを示す指標です。企業が株主に対して利益還元の度合いを示す尺度として用いられているので、高配当株投資にとってとても大切な指標になります。高配当株についてはこちらの記事をご覧ください。

ファンダメンタルズ分析とテクニカル分析

ファンダメンタルズ分析	国や企業の財政、財務状態を示す指標に着目して 為替や株価の本質的価値を予測すること
テクニカル分析	過去の値動きをまとめたチャートの値動きに 注目すること

一般的にファンダメンタルズ分析は長期的な投資に向いており、テクニカル分析は短期的な投資に向いているといわれています。現在は長期的な株価保有が主流になっているので、ファンダメンタルズ分析の方が重要視されてきています。デイトレードなどに興味がある場合はテクニカル分析も学んでいきましょう。

ファンダメンタルズ分析

資産または企業の本質的価値を評価するために、定質的・定量的な指標（企業経営および評判、業界の健全性、時価総額、その他の経済的指標など）を可能な限り調査することを指します。ファンダメンタルズ解析を習得することで、「資産価格が過大評価されているか、過小評価されているか」を判断することができるようになります。ファンダメンタルズ解析は「資産の将来的な可能性は過去のパフォーマンス以上の要素に基づくものとなる」が根本になり、外部要因が企業またはプロジェクトのパフォーマンスに影響する仕組み、中でも即座には明白なものとはならない要因に関する評価を行うものになります。

テクニカル分析

過去の値動きをチャートで表して、そこからトレンドやパターンなどを把握して、「今後の株価」「為替動向」などを予想するものです。株価チャートは取引（投資行動）の結果としてできたものであり、過去にも似たようなパターンがあれば将来も同じようなパターンになる可能性が高いと予測します。わかりやすくいうと一回起こったからもう一回同じような動きが起こるだろうという考えです。

まとめ

投資は怖いものではなく、一つずつ理解して紐解いていくと将来的に味方となる可能性が高いです。これからは老後資金などを自分で貯めなければいけない時代、「老後2000万円問題」もあると言われていますので、この記事を読んで少しでも苦手感を払拭していただけたらと思います。用語を理解して投資をするのとしないのとでは失敗の確率が大きく違います。用語を少しでも覚えて投資で将来を豊かにしていきましょう。

投資はリスクがあり元本割れする可能性もありますので、自己判断で投資をするようにしましょう。